2ATR stop loss would trail behind the loss of

Cristiana Della Mea (asker) Aug 28, 2023:

Grazie mille Emanuele Grazie per la spiegazione, non ci sarei mai arrivata. Solo una domanda, ma in questa frase usano il verbo trails behind, rimane indietro/inferiore.

..può essere interpretato come: uno stop-loss da 2 ATR sarebbe inferiore di 60 pip rispetto alle perdite della giornata (??)(2x30pip)

Emanuele Vacca Aug 27, 2023:

La mia interpretazione è corroborata da questo articolo: https://trendspider.com/learning-center/atr-trailing-stops-a...
"The ATR Trailing Stop is then determined by multiplying the ATR by a chosen multiple (typically 2 or 3) and subtracting it from the highest high or adding it to the lowest low, based on the trend direction".

Emanuele Vacca Aug 27, 2023:

Ciao! Cerco di spiegarti la frase così come l'ho capita. Quando si dice che l'ATR è una "measure of volatility", si intende che è una vera e propria unità di misura, quindi si può parlare di 1 ATR, 2 ATR e così via. La volatilità è un concetto statistico prima ancora che finanziario, e coincide con la deviazione standard di una certa variabile (in questo caso il prezzo, ma spesso il concetto si applica al rendimento di un certo titolo), ovvero, semplificando, quanto è possibile aspettarsi che un certo valore si discosti da quello medio della serie a cui appartiene. Ora, per "ATR stop" immagino si intenda "uno stop basato sull'ATR", e si dice che nell'ambito delle strategie di trend following lo stop-loss si imposta in base a un intervallo pari a 2-3 volte l'ATR *rispetto* al minimo della giornata di contrattazione. In altre parole, se il prezzo del titolo scende al di sotto di un valore pari a "minimo della giornata + x*ATR" (dove "x" è il numero di ATR impostato), la posizione viene chiusa. Dunque, se l'ATR fosse pari a 30 pip, uno stop-loss da 2 ATR sarebbe pari a "minimo della giornata + 60 pip". Spero di esserti stato d'aiuto!

Tomasso Aug 26, 2023:

do you have the whole text? Quoted at https://www.axi.com/int/blog/education/profit-taking-strateg...
definition of ATR, "2. ATR trailing stops
ATR stands for Average True Range. The ATR exit takes into account the volatility of the instrument you are trading at the time."2. ATR trailing stops
Investoppedia (linkd will not copy>) The ATR % stop method can be used by any type of trader because the width of the stop is determined by the percentage of the average true range (ATR). ATR is a measure of volatility over a specified period of time. The most common length is 14, which is also a common length for oscillators, such as the relative strength index (RSI) and stochastics. A higher ATR indicates a more volatile market, while a lower ATR indicates a less volatile market. By using a certain percentage of ATR, you ensure your stop is dynamic and changes appropriately with market conditions.